Revista No. 9

La Gráfica
Económica

Participación global en el mercado de las actividades
de negocio de los bancos globales

(Global sytemically important banks)

Fuente: Global Financial Stability Report (GFSR) del Fondo Monetario Internacional. Publicado el 7 de octubre de 2017

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En su reciente edición del GFSR de octubre de 2017 el Fondo Monetario Internacional ha
aportado información sobre los bancos globales de importancia sistémica (GSIB por sus
siglas en inglés). En el mismo se encuentra que los 30 bancos más importantes del
mundo tienen su origen en China y los Estados Unidos. Son el nervio central del sistema
bancario del mundo y representan el 44% de los activos bancarios del mundo y el 70%
de los créditos internacionales.

Desde la crisis financiera el capital financiero de los bancos ha crecido. Según
estimaciones del FMI desde el año 2009 éstos han incorporado cerca capital nuevo por
cerca de 1 billón de dólares. Igualmente la relación crédito/depósitos ha venido
disminuyendo a ubicarse a niveles de casi 12 año atrás, esto evidenciando el des-
apalancamiento.

Los SGIB también han hecho esfuerzos por adaptarse a nuevas normas en materia de
tesorería, emisiones de títulos, titularizaciones, operaciones en los mercados bursátiles.
También se observa un proceso de saneamiento de los balances, en especial en lo que se
refiere a los llamados títulos valores “tóxicos” que generaron problemas en el pasado.
Buena parte de los SGIB salieron de los negocios asociados a la banca de inversión, por
lo que, los negocios de renta fija y variable se convirtieron en una nueva fuente de
ingresos. Los bancos con capacidad de llevar el negocio a través de subsidiarias siguen
activos en banca de inversión en particular en los Estados Unidos. Otra fuente de
negocios son los créditos internacionales hechos a través de subsidiarias locales. Según
el FMI y con una muestra de 724 subsidiarias de bancos internacionalmente activos,
éstos resultaron ser más rentables que muchas operaciones locales.

Muy a pesar de los avances, el FMI recomienda en su informe de otoño que los SGIB
deben hacer esfuerzos en su gestión, ya que una tercera parte de los activos aún luce con
baja rentabilidad, mala calidad lo cual deja desafíos y vulnerabilidades para el mediano
plazo del negocio.

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